2019年豬年春節，“斷直連”再度面臨大考。而此次大考將對“斷直連”相關系統要求或許更高。財聯社記者獲悉，面臨峰值更多的春節，各機構已經嚴陣以待。

　　“去年‘雙十一’平穩度過，但這并不能讓人有一絲懈怠?！币晃恢Ц稒C構人士向財聯社記者表示，春節與“雙十一”的考驗有諸多不同，所有人都必須嚴肅對待。

　　“斷直連”可以防止支付機構擅自挪用備付金等安全問題發生。所以央行發文，要求第三方支付必須“斷直連”，并對接網聯或銀聯等支付清算系統。今年1月14日前，銀行、支付機構必須完成所有“斷直連”工作，支付機構須100%集中繳存備付金，并撤銷所有備付金賬戶。

　　騰訊金融科技副總裁陳起儒在接受財聯社記者采訪時表示，“斷直連”后支付機構無需再對接和維護幾百家銀行的上千個接口，而是統一交由清算機構即可。備付金要集中放在人民銀行的存管賬戶，鏈路中的信息流和資金流都非常清晰，每筆錢進出都可追溯，對資金安全進行全流程的監管。

　　不過，這也讓市場對支付機構未來的盈利能力產生擔憂。陳起儒認為，支付機構可以通過創新的模式尋找新的贏利點。未來支付機構與網聯、銀聯等清算機構之間的合作或將增多。

　　“斷直連”即將迎來春節大考

　　財聯社記者從權威人士處了解到，今年春節，在中國人民銀行的統一部署下，網聯會同相關部門積極有序開展春節紅包保障工作。

　　值得注意的是，今年春節也是第三方支付機構“斷直連”100%完成后的第一個春節，這也意味著接入直連的第三方支付機構也將更多。不過，有支付機構人士表示，今年春節不必擔心“斷直連”將會帶來不便的體驗，但各方仍然不敢怠慢。

　　據介紹，春節與“雙十一”有很大不同，首先春節所持續的時間更長，大大小小的峰值將有很多個，且有存入、取出的不同節點。不僅如此，春節發紅包考驗的是借記卡以及零錢支付能力。

　　去年的“雙十一”，被業界認為是各家支付機構“斷直連”之后的首個“雙十一”，根據當時網聯的發布數據，網聯平臺處理跨機構交易筆數11.7億筆，相應跨機構交易處理峰值超過9.2萬筆/秒。

　　業內人士普遍認為，這意味著網聯的平臺性能和峰值交易承載能力得到了市場的檢驗和認可。

　　“9.2萬筆/秒的峰值對銀行卡快捷支付而言是截至目前已驗證過的最高水平?！标惼鹑灞硎?，財付通從直連模式切入網聯、銀聯端口只花了兩年時間，且在用戶無感的情況下完成遷移，快捷支付的容量也得到了進一步提升。

　　支付機構與網聯、銀聯合作將更緊密

　　在移動支付快速崛起的時代，第三方支付機構的備付金便成了銀行爭相搶奪的香餑餑：大額的備付金是各家銀行趨之若鶩的低成本資金。而備付金所產生的利息，也成為第三方支付機構的收入來源之一。而“斷直連”無疑是將這部分來源全部砍斷。

　　易觀分析認為，備付金集中100%由中央專有賬戶存管的落地，無疑對中小支付機構造成較大沖擊，在不計入利息的前提下，將會令中小支付機構利潤短期受到較大影響。

　　此前匯付天下發布的招股書中披露，2017年備付金收入占整體利潤收入的36.9%。而騰訊2018年二季度財報中則指出，公司致力于透過支付及相關金融服務活動中其他地方的各種商業化舉措來降低利息收入影響。

　　備付金上收后，銀行與第三方支付機構之間的關系正發生著微妙變化。因為，沒有了備付金作為存款，銀行與支付機構之間的關系需要尋找更多業務級的合作維系，例如，理財通為銀行提供推廣平臺、爭取微信客戶端入口資源拉動銀行業務等。

　　在陳起儒看來，支付應屬于基礎設施建設，并非賺錢的生意。但可以通過創新的方式來尋找新的業績增長點。

　　“未來第三方支付機構與網聯、銀聯的合作也將更加緊密?！标惼鹑灞硎?，未來財付通會進一步加強與網聯、銀聯的合作，利用清算機構的優勢進一步拓展國際化業務，比如現在很多中國人在海外選擇微信支付，未來可以通過網聯、銀聯渠道來鋪設商戶網絡。

責任編輯：曉麗