備受業界關注的一大資管盛會在上海召開。11月29日，由第一財經、中國銀行聯合主辦的“2022上海全球資產管理高峰論壇”在上海國際會議中心正式舉行，此次峰會為期兩天，主題詞為“開放多元 共贏致遠”。

隨著過渡期結束，2022年正式邁入資管元年。歷經四年多，資管行業各項改革目標取得積極進展，行業生態不斷完善，在實現自身“潔凈起步、輕裝上陣”的同時，也有力支持了實體經濟的發展，為助力普惠小微、服務實體經濟、實現雙碳目標等貢獻了力量。

如今，在全球經濟復蘇迷霧重重、外部環境復雜多變、居民財富管理需求逐步增長的背景下，資管行業迎來更多挑戰與機遇。本屆峰會設置了11場主旨演講以及12個垂直圓桌，涵蓋資管業高質量發展、金融對外開放、養老金融、綠色金融、數字金融、公募REITs發展、慈善資產投資等多個熱門議題，并邀請了來自監管部門、行業協會、全球知名資管機構、本土龍頭資管機構、金融基礎設施等多位境內外人士，共同探討資管行業發展的新趨勢。

上海市委常委、常務副市長吳清為峰會作開幕致辭，稱上海將持續深化改革創新，不斷提升全球資產管理中心建設水平。加快建設重要功能性平臺，探索在資管數據跨境流動、資金跨境管理等方面先行先試，打造資管行業對外開放的新高地。

中國銀行行長劉金、中國財政部原副部長朱光耀、國泰君安董事長賀青、上海地方金融監督管理局局長解冬、中國銀行保險監督管理委員會上海監管局局長王俊壽、中國銀行業協會秘書長劉峰、中國上市公司協會副會長孫念瑞、中國證券投資基金業協會副秘書長黃麗萍、中國信托業協會首席經濟學家蔡概還等嘉賓發表了主旨演講。

聚焦高水平對外開放

近年來，我國金融業對外開放取得突破性進展——大幅放寬金融服務業市場準入，完全取消銀行、證券、基金管理、期貨、人身險領域的外資持股比例限制；同時，積極推動金融市場雙向開放，形成涵蓋股票、債券、衍生品及外匯市場的多渠道、多層次開放格局。

開放程度高是上海打造全球資產管理中心的先天優勢。作為我國金融業對外開放的“標兵”，上海已成為外資資管機構進入中國的首選地。當前，上海擁有各類持牌資管機構近200家，包括國內全部3家外商獨資公募基金、4家合資銀行理財公司，全國38家外商獨資私募證券投資基金管理人中有32家在上海發展。

與此同時，金融市場的互聯互通持續推進。債券通、南向通開通，滬倫通擴容至中歐通，滬深港通投資標的范圍穩步擴大，中日ETF、境內與香港ETF互通，86家國際知名資管機構參與了上海QFLP的試點，59家參與了QDLP試點?！霸诟鞣焦餐ο?，上海全球資管中心建設已取得階段性進展?！眳乔逶谡搲峡偨Y稱。

轉視當下，二十大報告強調“堅持高水平對外開放”，并提出了“穩步擴大規則、規制、管理、標準等制度型開放”等具體要求，進一步充實了開放發展的內涵，也為資管行業的對外開放指明了方向。

吳清表示，下一步，上海將在國家金融管理部門的指導支持下，持續深化改革創新，不斷提升全球資產管理中心建設水平。一方面，堅定不移擴大開放，加快建設重要功能性平臺，探索在資管數據跨境流動、資金跨境管理等方面先行先試，打造資管行業對外開放的新高地；另一方面，積極營造宜居宜業的營商環境，更大力度吸引海內外各類資管機構及專業子公司能夠在上海落戶，集聚更多的高端資管人才。

王俊壽提及，上海是中外資理財公司的重要戰略制高點，希望中資理財公司能夠深耕本土客戶，外資理財公司能夠學會“用筷子吃好西餐”，更好地本土化和專業化，中外合資公司要實現“1+1〉2”，體現中西合璧效果，促進各參與者良性競爭、有機互動、相互賦能，立足自身定位，實現差異化發展，尋找屬于自己的藍?？臻g，監管部門也會為大家的發展保駕護航。

來自銀行業協會、上市公司協會、基金業協會、信托業協會的多位參會嘉賓也分享了開放下的銀行業、上市公司、基金業和信托業的發展新動態。劉峰提出，面對國際國內復雜的經濟形勢，理財子公司應使全球化資產配置成為趨勢，通過海外多元化的資產配置，達到地域性的多元化和資產類別的多元化，幫助投資者在經濟下行周期保證投資收益及資產保值增值。

值得一提的是，為了助推對外合作，本屆峰會特別設立了“國際化專場·歐洲峰會”，為中歐資本市場的互聯互通建言獻策。自2020年起，中國已成為歐盟最大貿易伙伴，中歐戰略合作伙伴關系持續發展、中歐資本市場的互聯互通以及深度合作將進一步深化中歐戰略的落地。

此次國際化專場邀請了中歐資產管理行業的領軍人物圍繞全球資本新趨勢下的中歐金融市場合作前景、人民幣資產配置對全球資管行業的影響以及未來中國金融高質量開放與上海全球資管中心打造等話題進行探討，謀求世界新形勢下的中歐資管市場合作。

強調支持實體經濟轉型升級

在推進高水平對外開放的同時，資管機構逐步回歸“服務實體經濟”本質。2018年資管新規的發布，被視為資管行業邁向健康發展的“加速器”，促使資管行業正本清源，推動金融行業轉型發展。

二十大報告強調“堅持把發展經濟的著力點放在實體經濟上”，而資管行業作為實體經濟直接融資的重要資金來源，更要主動服務國家戰略，通過積極的資產配置，引導長期資金加大對重點領域的支持，不斷創新產品，提高支持實體經濟效能。這就對資管機構提出了更高要求。

“資管機構要不斷提升金融供給與實體經濟的匹配性?！眲⒔鹪跁戏Q，建議各機構把握市場需求變化，合力構建高質量資管發展體系。要完善資管基礎設施建設，加快數字化轉型，全面提升專業投研能力，加強投資者教育，不斷提升業務發展的普惠性。

與此同時，助力多層次資本市場建設，提高市場資源配置效率。劉金表示，資管機構需主動聚焦國家重大發展戰略開展業務布局，引導更多金融資源向符合國家大政方針的戰略性、高科技、創新型企業傾斜，推動產業轉型升級和高質量發展，增強服務實體經濟效能。

另外，要牢牢守住風險防控底線，切實維護國家金融安全?！百Y管機構需強化底線思維、憂患意識，辯證看待風險防控和業務發展的關系，把主動防范化解金融風險放在更加突出的位置，持之以恒防范化解重大金融風險?！眲⒔鸱Q。

在具體支持領域上，“專精特新”企業、信息技術、人工智能、生物技術、新能源、新材料、高端裝備、綠色環保等是重點支持對象。因而本次峰會也圍繞綠色金融、ESG投資等話題設置了圓桌論壇，多位嘉賓分享了精彩觀點。

數據顯示，截至今年9月末，中國本外幣綠色貸款余額達20.9萬億元，同比增長41.4%；綠色債券存量規模達1.26萬億元，位居全球第二，我國綠色金融市場對全球的吸引力和影響力不斷提高。

黃麗萍稱，目前，我國綠色投資力量日益壯大?；鹦袠I綠色金融體系逐步完善，綠色金融產品不斷豐富，投資者踐行綠色投資理念進一步提升，一大批公私募基金管理人積極納入綠色投資戰略，加強投研管理，發行各類主被動綠色主題產品。她同時表示，要進一步明確綠色投資覆蓋范圍，鼓勵為大量傳統產業的低碳轉型升級提供資本支持，促進更多金融資源配置到具有顯著碳減排效果的領域，減少不合理綠色標準帶來的投資扭曲。

挖掘養老金融新機遇

在邁向高質量發展之路上，養老金融被視為資管行業的一大機遇。近來個人養老金制度啟動實施，銀保監會、證監會和相關部門同步出臺了相關辦法，個人養老金迎來了新的政策紅利期和戰略機遇期。業內的共識在于，這將是資管機構未來發展和挖掘藍海的重要機會。

賀青在會上表示，當前我國老齡化呈加速態勢，但養老金積累尚顯不足，養老第三支柱發展空間廣闊，加快我國養老第三支柱建設兼具重要性和緊迫性?！澳壳叭匀淮嬖谝?、二、三支柱之間缺乏統一的賬戶體系，稅收優惠力度不夠、養老金融產品不足以及城鄉居民投保意愿不強和證券行業在其中參與不充分等系列問題?！?/p>

對資本市場而言，養老金入市也有利于資本市場長期向好，同時資本市場可以通過自身的制度安排和體系建設反哺養老金融發展，包括為養老金提供多元化的投資產品，滿足受益群體財富的保值增值；為養老金提供增量資金，以維持基本養老金可持續發展。

同時，養老金融對全球資管中心建設意義重大?！霸谥С逐B老金融政策方面，上海具有先行先試的諸多優勢?！辟R青稱，建議上?？沙浞掷觅Y本市場發達、政策先行先試和財稅綜合實力強勁的優勢，在打造全球資管中心的進程中，加快對養老金融的布局和創新扶持。

兩大重磅發布儀式舉行

除了探討多個議題外，開幕日當天，還舉行了兩大重要發布儀式。首先是，“全球資產管理中心——上海國際活動周”正式啟幕，本次國際活動周以“前沿、科技、開放”為主題，活動周期為11月29日至12月7日，由上海資產管理協會舉辦，中國銀行為特別支持單位，第一財經等為特約媒體。

其次是，發布最新出爐的2022版《海外資管機構赴上海投資指南》，為有意來上海開展業務的海外資管機構提供政策指引和實務指導。相比去年，2022版指南有四方面更新，分別是上海對外開放政策的更新、公募和私募監管制度更新、上海金融機構發展數據更新、上海資管業務數據更新。

據悉，2022版指南仍延續此前宗旨，以優化外商便利化進程和促進本土化融合為原則，覆蓋地理區位、行業概述、政策法規、申請審批等多個種類，并結合行業實踐和行業數據，提供切實可行的支持。指南是在中國證券投資基金業協會、上海市地方金融監督管理局、上海證監局的指導下，由上海市基金同業公會牽頭編撰。

責任編輯：方杰