1967年，巴克萊銀行推出了世界上首個ATM使客戶能夠進行簡單的銀行交易。這項偉大的金融創新面臨“現金之死”的威脅用了50年。

　　銀行儲蓄曾經是增長最快、規模最大、最受認可的理財神話。而余額寶誕生僅4年，用戶已破3億，并以1.43萬億元規模超過了招商銀行個人全部存款余額。不僅如此，它還超過了工商銀行個人活期存款余額的1.09萬億元。

　　在貨幣基金規模高歌猛進的同時，歷史悠久的傳統銀行卻面臨著存款“搬家”的窘境。為了穩固存款大客戶，多家銀行推出的大額存單收益上浮幅度均在40%以上，而雖然銀行理財產品收益率站上“5”字頭，銀行員工攬儲的壓力依然很大。

　　兩者之間的對比如此鮮明，不禁讓人疑惑，為何銀行攬儲越來越難了？余額寶為何在短短四年之內便擁有了如此龐大的規模？

　　四年擴張337倍 余額寶規模達1.43萬億

　　從2013年起，隨著BAT等大型互聯網企業涉足金融業，金融科技創新逐漸成為新的社會關注點和潛在的經濟增長點。其中，阿里巴巴發布的互聯網金融創新產品“余額寶”，被普遍認為開創了國人互聯網理財元年。恰逢市場“錢荒”出現的余額寶，在短短半個月內，7日年化收益率便狂漲至6%，高收益、高流動性、低風險讓余額寶一炮走紅。

　　余額寶大事記：

　　2013年6月13日：支付寶宣布推出“余額寶”。

　　2013年7月1日：僅僅18天，余額寶用戶突破250萬，支付寶錢包上線余額寶服務。

　　2013年11月15日：余額寶規模突破1000億。

　　2014年1月15日：余額寶收益率達到6.7630%，創下歷史最高。

　　2014年3月2日，余額寶7日年化收益率首次跌破6%，降至5.9710%。

　　2014年5月11日，余額寶7日年化收益首次跌破5%，為4.985%。

　　2014年6月30日：余額寶用戶數量超過1億，規模達5741.60億元，運行一年里共為“寶粉”創收118億元。

　　2014年12月31日，余額寶規模5789.36億元，人均持有3133元，用戶數增加到1.85億人。

　　2015年6月16日，余額寶的七日年化收益首次跌破4%，降至3.98%。

　　2015年9月30日，余額寶七日年化收益首次跌破3%，達到2.99990%。

　　2015年12月31日，余額寶用規模增至6207億元，用戶達到2.6億人。這些人數約等于當年英德意法人口的總和，相當于5個韓國、12個澳大利亞的人口。

　　2016年8月2日，余額寶7日年化收益跌至歷史最低點2.3680%。

　　2016年12月31日，余額寶規模達到0.8萬億元。

　　2017年1月初，余額寶用戶數超3億，其中農村用戶超過1億。

　　2017年以來，隨著流動性趨緊，余額寶的收益轉升，截止2017年7月5日，余額寶七日年化收益為4.1780%。

　　2017年6月30日，余額寶的期末凈資產達到1.43萬億元，比去年底的0.8萬億元激增了近80%，占整個貨幣基金規模的28%。

　　按照目前的增長速度，余額寶在2017年9月底的規模有望超過中國銀行2016年全年的個人平均存款余額1.63萬億元。

　　4年擴張337倍，余額寶不僅成為收益率最高、規模最大、用戶數量最多、買賣最方便的貨幣市場基金，創造了中國公募基金業的神話，也造成銀行個人活期存款的大量流失。為什么余額寶會規模如此暴增？

　　“從余額寶本身來講，與傳統銀行機構的攬儲策略相比，余額寶在對傳統貨幣基金的產品價值進行了充分的挖掘和拓展的基礎上，通過互聯網去覆蓋廣大的普通用戶，把理財服務覆蓋到傳統的金融體系覆蓋不到的人群中，還有那些原本根本沒有意識到自己需要理財服務的人群中；另一方面，由于與支付場景對接，使得傳統貨幣基金產品融入生活場景，創造了手機時代便捷理財的需求?！庇袠I內人士這樣評價。

　　“從外部環境來講，貨幣基金規?！按筌S進”和其收益猛增不無關系。今年2月以來貨幣基金規模的快速增長和利率走勢有很大的關系，銀行間市場拆借利率的快速提升，帶動了貨幣基金的收益率提升到4%以上，從而吸引了更多資金進入貨幣市場?！币晃粯I內人士表示。

　　高收益搶客戶 余額寶已經可以與銀行并肩？

　　央行活期存款基準利率0.35%，據融360發布的6月份北京地區29家銀行存款利率數據顯示，在29家銀行中，天津銀行以0.42%位于活期存款利率排行榜第一； 1年期定期存款利率最高的為包商銀行，也僅有2.05%。很顯然，與余額寶超過4%的收益率相比，銀行存款的吸引力明顯不足，對于投資者來說，與將錢存入銀行相比，投資余額寶獲得收益更高。

　　隨著大量資金的涌入，截至2017年6月30日，余額寶的期末凈資產達到1.43萬億元。1.43萬億元是什么概念？基本上是沈陽、大連、青島這樣級別城市的“金融機構本外幣存款余額”（包括企業、政府、個人的全部存款）。如今，余額寶規模發展到能和四大行個人活期存款PK的程度，是不是意味著已經可以和銀行并肩了？

　　對此，眾多業內人士依然持有否定態度?！坝囝~寶規模超招行，僅僅意味著撕開銀行業一個小口子，離顛覆這個行業還很遠，它更大的作用體現在“鲇魚效應”。畢竟銀行除了個人存款外，還有企業存款?！币晃粯I內人士表示。

　　同時有機構認為，余額寶對銀行核心資產沖擊有限?！柏泿呕鸬囊幠：褪找婢o密相關，而收益率的高低與貨幣政策關系密切。市場流動性緊張，貨幣基因收益水漲船高，從而造成資金流向貨幣基金，規?？焖倥蛎?。一旦市場流動性變得寬松，貨幣基金收益下降，規模也會出現‘大瘦身’，貨幣基金更多是一個蓄水池的作用?！睒I內人士表示。

　　然而，無論如何，銀行存款搬家已經成為事實，如何留住存款，成為銀行不得不面對的難題。

　　銀行攬儲越來越難，看看別人家銀行都是怎么做的

　　大部分銀行的理財產品都設有人民幣五萬元、十萬元的準入門檻。這在經濟學上具有一定的合理性：多服務一個用戶的邊際成本幾乎是一樣的。既然如此，從成本收益的角度考慮，把有限的資源優先用來服務高凈值用戶，自然能為銀行創造更多的利潤，銀行等金融企業在一定程度上忽視了來自草根市場的理財需求。然而，得益于互聯網的高速發展，上述理論的邏輯正在逐步改變。

　　據麥肯錫早前對消費者的一項調研顯示，隨著多樣化的金融產品滲透到三四線城市以及互聯網銀行的崛起，在快速增長的零售銀行業務中，傳統銀行正失去市場份額，而存款也面臨著更加嚴峻的流失形勢。其中，富裕階層和北、上、廣、深四大一線城市的儲戶“撤離”銀行現象尤為明顯。

　　在國內，通過提高存款利率、銀行理財收益，發行類余額寶基金產品等方式吸引存款成為很多銀行的選擇。

　　那么，除了提高銀行存款利率等與國內類似的做法之外，國外的銀行是如何鼓勵用戶存款的？

　　美國：

　　美國銀行的存款不區分個人存款和單位存款。而是根據存款的穩定性將存款分為三大類：活期存款（Demand Deposits）、定期存款（Time Deposits）、儲蓄存款（Saving Deposits），美聯儲定期公布的數據也是按照這三種口徑進行統計。在這三種存款的基礎上，各家銀行在進行產品的細分。

　　花旗銀行：吸收存款的重要手段之一，是通過市場細分滿足不同存款人的要求，比如說，有的存款人看重賬戶的支付功能，每個月要簽發很多張支票。有的存款人則很少簽發支票，比較看重賬戶所能支付的利息?；ㄆ煦y行在設計存款產品的時候非常注意滿足客戶的不同需求。

　　另一方面，階梯制的利率定價，即根據用戶存款額的多少，花旗銀行設定不同的存款利率和優惠政策，用戶存款余額所在區間不同，收益水平不同。如高端客戶不僅可以得到較高的利息水平，還可免去賬戶服務費。

　　富國銀行：富國銀行是一家知名的大眾社區銀行。通過其社區網點為美國超過三分之一的家庭提供金融服務，存款市場份額在美國17個州保持前列。其成功的關鍵在于，通過社區銀行業務吸引了大量議價能力較低的個人和小企業客戶。

　　同時，作為著名的“交叉銷售之王”（The King of Cross-sell），富國銀行通過其擅長的抵押貸款、長期投資產品和咨詢產品等核心業務帶動其他產品的銷售，讓客戶心甘情愿地將存款放進富國銀行的賬戶中。富國銀行不僅獲得了大量的低息甚至是無息的存款，同時也增強了客戶黏性。

　　五三銀行：培養客戶的存款習慣、鼓勵客戶制定目標存款計劃并給予獎勵是五三銀行的一個重要創新?？蛻艨梢酝ㄟ^網上銀行和手機銀行隨時隨地管理自己的存款進程。如果客戶存款達到了之前設定的目標，銀行將給予額外的利息獎勵，這個獎勵金額跟整個賬戶續存期間獲得的利息數額相等。并且客戶還會獲得銀行的積分，積分可以換取一些日程生活用品；而當客戶兌換這些積分時，銀行還將自動給予10%的額外積分獎勵，以此來鼓勵客戶繼續制定目標存款計劃，并不斷續存。

　　另一方面，分群體營銷，根據農業戶群體、優質高檔小區住戶群體、老年客戶群體、高校學生客戶群體等不同群體的特點制定相應的營銷方案和金融產品吸引用戶存款。

　　荷蘭：

　　ING集團旗下的ING Direct：ING Direct是荷蘭國際集團(ING)旗下的網絡銀行，以網上服務為主，同時提供7×24小時電話服務和實時網上聊天服務。ING Direct吸收存款的策劃包括三方面：

　?。?）高利率吸納存款。

　?。?）為吸引客戶， ING Direct在一些重要城市設立了七家具有理財顧問功能的咖啡館支持線上業務，ING Direct將咖啡館店員培訓為金融顧問，為客戶提供線下的面對面的金融服務，如金融咨詢、投資產品建議等。

　?。?）進行清晰的客戶定位，有針對性營銷。ING DIRECT通過對客戶群體詳盡調查，研究客戶的生活習慣、生活方式、資產負債狀況、信用卡消費等情況，最后界定出一個清晰的客戶群：年齡在30到50歲之間的父母級人物；有網絡消費習慣；閑暇時間相對較少；受到良好教育；上班族。這些人收水平高于市場平均水平，喜歡自助理財，且已接受電話和網絡銀行服務?！　?/P>

責任編輯：曉麗