馬云說要“顛覆銀行”，也就是三四年前，彼時，阿里系和四大行還是“勢如水火”；但自去年以來，顛覆論不再被提及，互聯網巨頭和銀行巨頭握手言歡。先兵后禮的原因在于，在互聯網時代，銀行仍然有不可取代的諸多優勢，這正是精明兇悍的互聯網巨頭主動牽手銀行的根本原因。

　　被誤貼“傳統”標簽的銀行早已經開始主動變革，適應新需求——這一點在消費金融領域體現得更為明顯。

　　今年8月31日，在銀監會的例行發布會上，招商銀行對外介紹了其消費金融的轉型升級案例。作為國內信用卡行業、消費金融領域的領跑者，招行信用卡于8月28日正式上線了Fintech驅動、主打消費金融業務的掌上生活App 6.0版本。

　　開創“第一消費金融App”的掌上生活App 6.0，被視為招商銀行發力消費金融的里程碑級產品。

　　銀行、互金機構蜂擁而至的消費金融，在消費升級的大趨勢下，前景相當可觀。根據央行統計，截至2016年底，中國金融機構的消費貸款（不含房貸）額度為5.92萬億，在GDP的占比為8%。而美國消費金融對GDP的占比高達29.5%，兩相類比，可見中國消費金融的上行空間很大。

　　那么，和野蠻生長的互金企業貼身肉搏，以招行信用卡為代表的銀行系競爭者，勝算在何處？

　　資金端：3~5倍于銀行的資金成本，互金壓力山大

　　根據2016年的數據，大中型銀行存款成本幾乎都在2%以內。而根據零壹財經的統計，P2P行業目前主流投資利率為6%-10%，換句話說，P2P平臺上的資金成本是銀行的3-5倍左右。

　　有業內人士表示，因為依托于銀行資金，銀行系在資金端比市場上的消費信貸公司以及P2P公司的資金獲取成本低很多。

　　更低的資金成本，意味著銀行能提供更有競爭力的低息消費金融產品，同時，低息的成本，意味著銀行不用為了攤平成本而提供高風險的消費金融服務。

　　如今的消費金融市場仍然處于各大玩家“補貼搶市場”的階段，補貼大戰之殘酷程度不亞于當年的團購和打車平臺，顯然，較低的資金成本讓銀行系在同類型消費金融產品上擁有更大的利息補貼空間。

　　技術端：銀行系實力不容小覷

　　在上一版本開放用戶體系的基礎上，掌上生活App6.0進一步開放了消費金融服務。此舉有點類似當初支付寶走出淘寶母體、獨立對外。（而后螞蟻金服成為了估值超過700億美金的超級獨角獸）

　　全面開放的移動化平臺為銀行發展消費金融業務帶來了更大的想象空間，而能否把這種想象變為現實，很大程度上要看平臺的技術能力。

　　以掌上生活App為例，其集中體現了銀行系競爭者的技術能力。掌上生活App 6.0基于大數據、云計算等前沿技術，推出了消費金融智能推薦引擎—e智貸，令消費者可以及時知曉最大可貸額度，在選擇金額、風險偏好之后，系統還能實現產品智能推薦并支持“一鍵申請”?！癳智貸縮短了用戶和消費金融產品之間的路徑距離，高效實現了供需直連”。招商銀行信用卡相關負責人表示。

　　相比之下，互金公司在研發投入上則受到發展階段和資本實力的限制。因此，更多的互金公司更側重產品包裝和市場策略，互金公司中的平臺型企業其消費金融產品更多是“貨架式”陳列，需要更高的市場費用去推動產品觸達用戶，而非基于平臺本身的用戶閉環而完成。

　　此外，和互金公司注重單一產品開發（車貸等消費貸產品等）不同，掌上生活App6.0提供的是全場景產品，其通過e招貸、e閃貸、e分期等產品，覆蓋了裝修、結婚、出國、求學、購車等人生重要場景，用戶在平臺上的生命周期更長，體驗也更好。

　　風控端：互金的“高容忍” VS銀行的“零容忍”

　　風控是銀行的第一生命線，相比互金公司對風險的概率容忍，銀行更傾向于對風險“零容忍”，以專業的風控積累，再加持Fintech技術，構筑風控的護城河。

　　業內人士認為，銀行系產品采用的是銀行級風控體系，其提供的全流程風控保障，是大多數互金公司難望項背的。以掌上生活App為例，其打造了適配移動互聯網生態的智慧風控體系，引入大數據分析技術，進行實時風險甄別和管理。

　　比如，在用戶交易、支付、轉賬環節，掌上生活App還構建了設備、掌紋、人臉、聲紋等立體的風險干預體系，以及一鍵鎖卡等自主風險管理手段。

　　可以說，銀行系對于風控的敬畏和堅持，可以在確保不發生重大風險的情況下，做大做強消費金融業務，實現業務的健康可持續增長。

　　相比之下，互聯網金融平臺成立平均年限在3-4年，無論是數據維度的豐富性還是風控模型的成熟度上，均缺少足夠的積累，單純技術層面的創新也很難彌補“先天能力”的不足。

　　金融的核心是風控，風控的核心是模型。有業內人士表示：“沒有哪個公司的風控模型，可以拿來直接用，因為應用場景、用戶群體、數據來源都會有差異” 。

　　服務端：線上線下全覆蓋，銀行服務能力更全面

　　行業普遍認為，消費金融市場具有用戶多元化、場景復雜化、需求分散化等特點，這對于企業的金融服務能力提出了更高的要求。在把握消費信貸需求的基礎上，誰能給用戶帶來更多的便利、實惠、安全，誰能提供更好的服務體驗，誰就有可能在未來雄霸一方。

　　但在現階段，仍然較多的企業沒有真正切到C端人群。獲客只是基礎，做好底層的基礎建設工作，進行沉淀和資源的不斷補充，才能最終了解客戶的真實需求，提供精準服務。

　　互金公司的模式往往重獲客、輕服務或者僅依靠技術手段提供服務，相比之下，銀行的服務優勢在于，擁有線上線下全覆蓋的服務能力，能夠滿足不同消費者的多元化服務需求。比如，線下營業網點可以滿足尚未習慣網上辦理銀行業務的中老年群體。

　　在線上開展金融服務，用戶體驗直接決定了服務能力。以掌上生活App為例，其通過一鍵鎖卡、全景智額等Fintech驅動的技術創新，為用戶提供了更貼心的安全服務和更智能的額度服務。

　　不僅如此，掌上生活App還依靠“AI人工智能”提升服務品質，6.0版本引入AR技術，通過通過AR圖像識別技術、3D動畫技術、虛擬現實技術，提供前置化的人性化引導，為用戶提供智能服務。有消息稱，未來掌上生活App“AI客服”還將朝著語音溝通、業務辦理等深度交互迭代。

　　從用戶需求的滿足層面，相比于大多數基于線上的互金平臺，銀行線上線下全覆蓋的服務更為完善、豐富。

　　結語

　　隨著監管的逐步深化，消費金融行業將迎來更加良性的發展環境，厚積薄發的銀行將在產業競爭中進一步鞏固主導地位。生機勃勃的消費升級需求，可以期待的消費金融市場，這是有著“零售之王”之稱的招商銀行，不能錯過、也不會錯過的巨大藍海。而掌上生活App在移動端的7年探索，與互金企業對顛覆論的改口，或許意味著主動求變的傳統銀行，在這一藍海依然具有巨大優勢。

責任編輯：曉麗