5月21日晚間，南京銀行公告稱，該行董事會決議通過非公開發行方案，擬向江蘇交通控股、江蘇煙草、南京紫金投資、法國巴黎銀行等4家發行對象非公開發行不超過16.95億股，擬募資總額不超過140億元。目前該定增預案尚待股東大會審議通過。

　　此時，距離該行上一輪定增意外被否已經過去接近10個月。與去年7月底未獲證監會發審委核準通過的定增預案相比，此次定增規模不變，但發行對象有所調整。

　　事實上，在本月初南京銀行舉行的2018年度暨2019年一季度業績說明會上，該行高管就透露今年將“適時啟動新的資本補充方案”。

　　“對銀行的發展而言，資本制約是一項很重要的因素，盡管我們的資本充足水平不降反升，但還是相對較低?！蹦暇┿y行董事長胡昇榮在業績說明會上表示。他進一步指出，“這是我們的一塊心病，必須要下決心解決資本補充的問題，否則對全行現在和未來的發展都是不利的?！?/p>

　　再啟140億元定增

　　早在2017年7月底，南京銀行就啟動了自上市以來募資規模最大的股權融資。與本次定增相同的是，當時該行也計劃非公開發行不超過16.96億股，募資總額也不超過140億元。

　　隨后，該項定增方案于同年8月通過股東大會決議，并在11月初獲江蘇銀監局核準。證監會官網顯示，南京銀行此次定增在11月7日報證監會審批，證監會于11月14日受理，并在12月中旬給出第一次書面反饋。

　　但令人意外的是，在農業銀行千億定增、張家港行可轉債、貴陽銀行及寧波銀行優先股等銀行再融資陸續過會之后，南京銀行140億元定增在2018年7月意外被證監會否決。

　　“可以說，前面的路都走得很順，結果在最后的關口倒下，我們也是一頭霧水?！痹撔袃炔咳耸慨敃r對證券時報記者表示。

　　不過，該內部人士對定增未獲通過也并不完全悲觀，“沒能通過定增補充資本確實是出乎我們的意料，但按照目前的發展速度，每年的內生性資本增長已經足以支撐我行每年兩位數的業績增幅”。

　　事實也是如此。在大零售、交易銀行等輕資本業務轉型的基礎上，去年南京銀行核心一級資本充足率不降反升，截至2018年末，其核心一級資本充足率達8.55%，較年初上升0.56個百分點。

　　今年以來，南京銀行再度謀劃新一輪定增。南京銀行行長束行農曾在本月初該行2018年度業績說明會上透露，今年將適時啟動新的資本補充方案，一旦啟動會盡快實施。

　　股東持股比例變動

　　根據非公開發行預案，南京銀行本次非公開發行的對象共4家，包括江蘇交通控股、江蘇煙草、南京紫金投資、法國巴黎銀行。

　　與此前被否決的定增方案相比，發行對象數量及名單均有變化：太平人壽、鳳凰集團、南京高科退出原定定增方案，取而代之的是法巴銀行、江蘇煙草。此外，江蘇交通控股計劃購買的定增股份數量也大幅增加。

　　由于此次發行規模較大，相當于發行前總股本的19.99%，發行后總股本由84.82億股增至101.78億股，且此次發行對象中包括重要股東，這也不可避免地對該行現有股東持股比例產生影響。

　　其中，原本持股15.01%的法國巴黎銀行（含QFII）也參與此次定增，擬認購此次定增計劃中的約1.21億股。但法巴銀行的持股比例仍將下降——由15.01%降至13.7%，繼續位列第一大股東。

　　南京市國資集團則通過旗下的紫金投資參與定增，增持規模約1.94億股，但持股比例同樣下降至12.25%，仍居該行第二大股東。另一家南京市國資集團旗下企業——南京高科此次并未參與定增，持股比例將降至7.86%。

　　與此同時，江蘇省國資委100%持股的江蘇交通控股通過此次定增，將持有10.18億股南京銀行股份，占該行總股本的10%，成功躋身南京銀行第三大股東。

　　此外，江蘇煙草也出現在南京銀行此次定增發行對象名單中，將通過此次定增持有該行約3.63億股，占該行發行后總股本的3.57%，成為南京銀行第五大股東。

　　在這之前，“煙草系”還參與了包括中信銀行、興業銀行、交通銀行、農業銀行等在內的多家上市銀行定增，并進入前十大股東。

　　補充核心一級資本

　　據發行預案，南京銀行此次定增募集資金將全部用于補充該行核心一級資本。而對該行來說，補充核心資本存在必要性。

　　財務數據顯示，南京銀行今年一季度末合并口徑下核心一級資本充足率僅為8.52%，位列A股上市銀行較低水平。隨著該行各項業務的穩健快速發展和資產規模不斷提升，該行預計未來資本充足水平將繼續下降。

　　而根據該行資本規劃要求，資本管理的最低目標為：核心一級資本充足率不低于 8.5%，一級資本充足率不低于9.5%，資本充足率不低于11.5%?；诖?，該行有必要及時補充資本金，保持適度的信貸投放增長，提高風險抵御能力。

　　據南京銀行測算，以3月31日為測算基準日，假設本次發行募集資金總額為140億元，在不考慮發行費用的前提下，該行核心一級資本充足率、一級資本充足率、資本充足率均將較發行前提升1.66個百分點，分別達10.18%、11.36%和14.44%。

責任編輯：松崎