互聯網和新技術雙重疊加下，幾乎所有的新經濟公司都在成長的道路上以驚人的速度狂奔，開啟了指數級增長模式。未來半導體、AI芯片、5G、網絡安全、自動駕駛、智能汽車、大數據、云計算、企業服務等相關領域的新經濟企業正在飛速成長為中國經濟的新“支柱”。

面對經濟增長新舊動力的轉換，如何將大量的金融資源引入創新型企業，引導新產業、新業態、新制造業、新商業模式高速發展，已經成為當前金融業的新命題。眼下，資本市場改革大幕已經如火如荼拉開，為新經濟領域的投資熱“添磚加瓦”，在新業態經濟日益興盛的當下，新經濟企業的跨境資金管理需求也呈現出多元化的特征。

如“雙循環”發展格局下，越來越多“出?！逼髽I獲得境外資金的青睞，不少TMT新經濟企業通過紅籌結構獲取海外資金。但資金跨境管理離不開銀行的服務支持，這并非簡單的資金存取問題，不僅境外資金要能順利流入，滿足企業當下的運營需求，更要便利公司未來發展，支持企業海外業務運營。

如何才能搭建一個便利的跨境資金雙向流動通道，滿足“出?！毙陆洕髽I的個性化跨境需求？

中信銀行上海分行與北京分行聯動落地，為某TMT公司（以下簡稱A公司）打造的資金雙向流動管理工具，便是一個金融服務新經濟企業的代表性案例。該業務在有效觸達客戶業務痛點的同時，設計了個性化的綜合金融服務方案，可作為銀行為TMT新經濟企業提供綜合性境內外金融服務的可參考樣本。

觸達“新經濟企業”痛點：搭建“自貿區跨境資金池”

A公司是一家典型的新經濟公司，公司研發的財務管理系統可覆蓋一個企業的商旅、采購等各種支出場景，可幫助企業改善支出管理效率，獲得眾多高成長企業客戶的認可。但由于輕資產運營尚處發展期，公司資金周轉速度高，資金需求較為旺盛。2021年第一季度，A公司獲得上億美元投資，大多數來自海外投資者。面對全球市場，資金的全球化運用是一個關鍵痛點。

面對復雜的金融服務需求，解決企業迫在眉睫的跨境資金難題，中信銀行北京分行協同上海分行，依托上海自貿區特有的跨境資金池版本，為其找到了“自貿區跨境資金池”的解決方案。

深入挖掘“自貿區池”價值：打出跨境金融組合拳

自貿區資金池，正是基于上海自貿區的一系列金融創新應運而生。

在328項制度創新成果從上海推廣至全國的同時，自貿區的金融改革亦穩步推進。2014年2月，中國人民銀行上?？偛堪l布《關于支持中國（上海）自由貿易試驗區擴大人民幣跨境使用的通知》，自貿區跨境人民幣金融創新框架基本形成；2014年5月，自貿試驗區分賬核算體系建立，自由貿易賬戶推出，區內主體可以通過自由貿易賬戶開展投融資匯兌等創新業務。人民幣跨境使用和外匯管理創新進一步深化，一批面向國際的金融交易平臺有序運行。

自貿區跨境雙向人民幣資金池（以下簡稱“自貿區池”）正是在這一歷史使命下應運而生。據了解，自貿區跨境雙向人民幣資金池業務是指跨國企業集團根據自身經營和管理需要，由注冊在自貿區內的主辦企業與其境內外非金融機構成員企業之間開展的集團內跨境資金集中管理業務。

和全國版跨境資金池一樣，自貿區池可以實現雙向流動，經過多番深入評估后，中信銀行準備為A公司量身打造“自貿區池”方案，并且方案極具可實施性。

其一，自貿區池要求必須有注冊在指定自貿區片區的關聯公司。中信銀行協同A公司進行整體公司組織架構分析和篩選，發現A公司正好擁有一家子公司屬于指定片區，符合搭池要求。

其二，自貿區池幣種僅限人民幣。從流入角度來看，A公司境內運營需要的資金幣種是人民幣正好吻合公司運作需求。從流出角度來看，境內營收幣種均為人民幣，預計也會以人民幣幣種出境，企業在境外使用人民幣進行采購支付，此舉進一步擴大了跨境人民幣使用場景，擴大了人民幣市場范圍。

最終，中信銀行為A公司以自貿區池作為核心產品紐帶，為客戶量身定制跨境資金管理方案，有效幫助公司實現了長短資金互補、境內外資源整合。

開創“示范效應”：和新經濟企業跨境同行

此次A公司的案例，對商業銀行服務新經濟企業具有良好的示范效應。

一方面，中信銀行設計的方案發揮了自貿區政策優勢，服務中資企業跨境資金流動管理，助力TMT新興產業成長及發展，另一方面，這也顯示出中信銀行系統內的聯動合作能力，將自貿區業務輻射到全國企業。

同時，該案例也展現了中信銀行在新經濟行業及跨境業務領域的專業服務能力，通過分析各類跨境產品的特點，貼合企業實際業務需求，就每個產品的適用性進行剖析，最后準確定位跨境資金池這一產品，體現了中信銀行對新經濟行業企業需求的精準把握。據了解，除了A公司外，近年來，中信銀行上海分行通過自貿區跨境雙向人民幣資金池，已成功啟動多家新經濟行業客戶的合作。

事實上，A公司的經歷只是當前新經濟企業發展過程中的一個縮影。近年來，隨著新業態經濟蓬勃發展，越來越多的中資企業獲得海外資本市場青睞。

但從新經濟企業屬性和成長周期來看，新經濟企業的核心競爭力主要體現在技術或某些細分領域的服務優勢，普遍屬于輕資產運營，與商業銀行倚重“硬”資產抵押的業務模式并不適應。

另一邊，高強度的研發以及成本投入讓這類企業前期普遍需要大量資金支持。不過，由于處于業務擴張期，商業模式較為新穎，新經濟企業的資金使用需求往往呈現出多元化與個性化的特征。

借助自貿區的力量，將金融開放創新和風險防范體系同步推進，進一步激發市場創新活力和經濟發展動力，對當前金融服務新經濟企業無疑是一項新的機遇。中信銀行抓住這一機遇，致力于做好新經濟行業企業的跨境合作“伙伴”，在解決創新型企業資金使用需求的同時，也讓雙方都獲得了長期價值。

眼下，我國經濟步入了由高速增長向高質量發展轉型的關鍵期，新經濟下產業結構持續優化升級，對金融服務提出了更高要求。當前形勢下，滿足實體經濟多元化金融服務需求、提高市場競爭力是商業銀行的必然選擇。放眼未來，銀行業需要了解新經濟的特點，更好地為新經濟賦能。

責任編輯：王超